Il Portafoglio di Allegra e Beatrice +2,28% (Marzo 2025)

Marzo ha portato significativi cambiamenti nel portafoglio di Allegra e Beatrice, con una ristrutturazione delle posizioni che ha migliorato la diversificazione e consolidato i profitti accumulati nei mesi precedenti.

Attualmente, il valore complessivo si attesta a 4.148,63 euro, segnando un incremento del 50,72% rispetto ai 2.753,55 euro registrati prima delle operazioni recenti.

Questo aumento è stato supportato dall’apporto di 1.125 euro di nuova liquidità, oltre ai 271,59 euro di plusvalenze realizzate dalle vendite di Kering e Ferragamo, su cui è stata pagata una tassa di 70,61 euro oltre che circa 7,5 euro totali di commissioni a Fineco per la chiusura delle posizioni.

Ristrutturazione del Portafoglio

Vendita di Salvatore Ferragamo: La posizione è stata chiusa completamente, sfruttando il profitto accumulato.
Riduzione di Kering: Sono state vendute diverse azioni, consolidando un guadagno importante.
Acquisto di 2.000 euro di BTP PIU-25FB33 CUM: Questa mossa ha aumentato la componente obbligazionaria del portafoglio, garantendo stabilità e rendimento sicuro nel lungo termine.
Nuovo acquisto di STMicroelectronics: Un’aggiunta strategica che punta sulla crescita futura nel settore tecnologico.

Andamento dei Titoli

Campari ha registrato un aumento del +17,38%, passando da 5,21 euro a 6,116 euro per azione.
STMicroelectronics, nuova entrata nel portafoglio, ha un prezzo di mercato di 22,925 euro per azione.
Estée Lauder ha invertito la tendenza negativa, registrando un recupero del +3,45%, passando da 63,8 euro a 66 euro per azione.
Kering, la riduzione della posizione è stata avvalorata dalla presa di profitto legatato una crescita del +7,83%, passando da 242,6 euro a 261,6 euro per azione.
BTP PIU-25FB33 CUM ha registrato una lieve flessione, con un prezzo passato da 100 a 99,76 euro. Trattandosi di un’obbligazione quotata sul MOT con una durata di 8 anni, la variazione di prezzo è ininfluente, poiché l’obiettivo dell’investimento è sfruttare il rendimento a 4 anni piuttosto che speculare sulla quotazione di mercato.

Composizione del Portafoglio ( Peso percentuale rispetto al totale del dossier)

BTP PIU-25FB33 CUM: 1.995,20 euro (48,1%)
Kering: 1.308,00 euro (31,5%)
STMicroelectronics: 229,25 euro (5,5%)
Campari: 220,18 euro (5,3%)
Estée Lauder: 396,00 euro (9,6%)

Effetto dei Nuovi Dazi di Trump sui Mercati

Ieri, Trump ha annunciato nuovi dazi: 25% su Canada e Messico, 15% sulla Cina.

Risultato? Il panico.

Le borse mondiali sono crollate e l’Europa non è stata da meno.

Il settore automobilistico ha preso una batosta, con Stellantis che ha visto una discesa pesante. Oggi sta cercando di riprendersi, ma il colpo si è sentito.

Il problema ? Queste misure non colpiscono solo i paesi interessati, ma si riflettono su tutta l’economia globale.

Quando i costi aumentano, le aziende tagliano, e i mercati reagiscono male.

Vedremo se sarà un fuoco di paglia o l’inizio di una fase di maggiore volatilità.

STMicroelectronics: tra opportunità e problemi

Perchè ho aggiutno STMicroelectronics in un Portafoglio basato sul lusso ? E’ una delle aziende più importanti d’Europa nel settore dei semiconduttori, quei microchip che stanno dentro praticamente tutto: dalle auto ai telefoni, fino ai dispositivi industriali. In questo periodo sta vivendo una fase complicata, con alcune belle opportunità all’orizzonte ma anche parecchie grane da gestire.

Cosa sta andando bene ?

✅ Soldi in cassa: ST ha una solidità finanziaria invidiabile, quindi non è un’azienda che rischia di saltare in aria da un momento all’altro. Ha i soldi per investire e innovare.

✅ Grandi collaborazioni: Lavora con giganti come Tesla, Apple e Starlink. Questo le permette di avere una posizione privilegiata nei mercati che contano davvero, come l’automotive e l’elettronica di consumo.

✅ Innovazione: Ha lanciato dei nuovi microcontrollori pensati per l’intelligenza artificiale (STM32N6). In un mondo dove tutti stanno investendo sull’AI, questa mossa potrebbe rivelarsi vincente.

Cosa sta andando male ?

❌ Numeri in calo: ST aveva previsto di arrivare a 20 miliardi di fatturato nel 2027, ma ora dice che se tutto va bene ci arriverà nel 2030. Il motivo ? La domanda di semiconduttori non è più alle stelle come negli anni scorsi.

❌ Calo delle vendite: Il primo trimestre del 2025 non è partito bene. Si stima un calo del 27,6% rispetto all’anno scorso. Insomma, stanno vendendo meno del previsto.

❌ Mercato instabile: Tra governi che danno incentivi, restrizioni sulle esportazioni e tensioni internazionali, il settore dei semiconduttori è diventato un campo minato. ST deve navigare tra queste turbolenze senza farsi travolgere.

Quindi STMicroelectronics è un buon investimento?

Diciamo che è una nave solida in un mare in tempesta. Ha soldi, grandi clienti e continua a innovare, ma sta vivendo un periodo di incertezza e vendite in calo. Se il mercato dei semiconduttori si riprenderà, ST potrà tornare a crescere alla grande. Ma se la domanda continuerà a essere debole, i prossimi anni potrebbero essere più difficili del previsto.

Per ora, la tengo d’occhio nel mio portafoglio e vediamo come si evolve la situazione.

Considerazioni Finali

Con le recenti operazioni, ho preferito consolidare il portafoglio di Allegra e Beatrice, inserendo anche una maggiore diversificazione tra azioni e obbligazioni.

La strategia adottata ha permesso di capitalizzare i guadagni di Kering e Ferragamo, reinvestendo parte dei proventi in strumenti più stabili.

Ora, l’attenzione è su STMicroelectronics e sulla tenuta dei titoli esistenti.

La mia attenzione rimane focalizzata sul settore del lusso, e nei prossimi mesi sto considerando di aggiungere al nostro portafoglio azioni di Moncler e Ferretti.

In Conclusione

Il viaggio che abbiamo intrapreso è a lungo termine.

I mercati possono fluttuare, ma credo che la strategia sia solida e mirata a costruire un futuro finanziario sicuro per Allegra e Beatrice.

Grazie per aver seguito questo percorso con me.

Aspetto i vostri commenti e suggerimenti !

Disclaimer:

Ricordate, sono solo un papà con un computer, non un consulente finanziario.

Le informazioni contenute in questo articolo rappresentano esclusivamente le mie opinioni personali e riflettono il mio approccio personale agli investimenti. Questo articolo non costituisce in alcun modo una consulenza finanziaria, un invito all’investimento o una raccomandazione a comprare o vendere strumenti finanziari. Prima di intraprendere qualsiasi investimento, è fondamentale consultare un consulente finanziario qualificato e considerare attentamente la propria situazione finanziaria, gli obiettivi di investimento e il livello di rischio tollerabile. Le decisioni di investimento sono soggettive e comportano rischi che potrebbero comportare la perdita del capitale investito.